Ingreso por evolución pionera

Unicredit: ¿Vale la pena invertir?

Pioneer Evolution Income es un fondo de inversión que pertenece al sistema «UniCreditEvolution». Este fondo se anuncia a menudo y se conoce como «Pioneer UniCredit Evolution Income». Los fondos de Pioneer Unicredit cubren una amplia gama de fondos de inversión. Son un conjunto de fondos que pueden cubrir diferentes necesidades de inversión de un ahorrador.

Pero como suele ocurrir con los fondos, no todo es oro. Por el contrario, hay muchos problemas. Veamos ahora las características de este fondo, que forma parte del grupo de fondos de bonos Pioneer.

Características

El fondo pionero de ingresos de evolución de unicrédito entra en la categoría de bonos mixtos. La política del fondo, de hecho, prevé:

  • una exposición predominante en los bonos de no menos del 80% de los activos bajo gestión
  • una exposición residual en acciones y no más del 20% de los activos bajo gestión

El fondo de tendencia de los ingresos también prevé la exposición a las divisas, ya que también invierte en bonos/acciones emitidos en divisas distintas del euro. Además, como se explica en la hoja de información, también puede utilizar derivados con fines de cobertura y de inversión.

«El pionero fondo de ingresos de la evolución de Unicredit invierte en unidades de UCI compatibles con la política del fondo». ¿Sabes lo que significa esa frase críptica?

Muy simplemente el fondo de ingresos de la evolución de unicredit es un «fondo de fondos». Esto significa que la gestión de los activos no tiene lugar mediante la compra de bonos y acciones y otros instrumentos directamente en el mercado, como se indica en la política del fondo, sino que se «limita» a la compra de las unidades del fondo ya existentes!

En general, los fondos de fondos se crean con el objetivo de asegurar un alto grado de diversificación de los activos invertidos. En realidad, los fondos podrían lograr la misma ventaja invirtiendo en etf en lugar de otros fondos.

La desventaja típica de los fondos de fondos es el alto costo de gestión. De hecho, las comisiones pagadas por los suscriptores deben remunerar no sólo al administrador del fondo que se suscribió al mismo (en este caso el fondo pionero de ingresos de la evolución unicreditaria) sino también a los administradores de los fondos en los que se invirtieron los activos recaudados.

Si consideramos que los fondos de acciones o bonos ya tienen un alto costo de gestión, por no hablar de los fondos de fondos.

¿Cuál es el objetivo?

El objetivo principal del fondo en cuestión es proporcionar al suscriptor una corriente de efectivo periódica (cada 6 meses) y, como objetivo secundario, la preservación y consolidación del capital a lo largo de un período de tiempo medio largo.

El fondo pionero de unicrédito es para ti si:

  • necesita una anualidad periódica que complemente sus ingresos
  • tienen como objetivo preservar el capital a medio y largo plazo

¿Pero cómo se ha comportado este fondo a lo largo del tiempo? ¿Vale la pena suscribirse o hay mejores alternativas? Fondo de inversión de ingresos de la evolución de unicredit, vamos a poner todo junto
Poniendo todo junto, no hay duda de que los fondos pioneros están a salvo.

Pioneer investment funds evolution income: ¡He aquí una buena alternativa!
Probablemente pensará que estamos tirando agua en nuestro molino. Puede ser, pero no se puede dudar de la objetividad de los datos. Una alternativa al fondo pionero de ingresos de evolución es la cartera de ingresos de servicios de trend & strategies. Desde que existe esta cartera (2006) los suscriptores han registrado el siguiente desempeño. Los datos se actualizan a finales de 2017:

Rendimiento: cupón promedio anual 4.7% – ganancia de capital promedio anual: 4.4%. En aras de la claridad, hemos identificado el rendimiento anual medio de la corriente de efectivo y el rendimiento de la cartera (sin considerar la reinversión de las corrientes de efectivo).

¡No creo que sea necesario añadir nada más! La comparación entre el fondo pionero de evolución de ingresos de unicrédito y la cartera de ingresos no se sostiene de ninguna manera! ¡Sólo tienes que elegir!

Hay dos tipos de ingresos por evolución de fondos. Hay clase B y clase A. Cuyos códigos ISIN son respectivamente:

  • Fondo de evolución de ingresos clase B IT0004890684
  • fondo de evolución de ingresos clase A IT0004890668

Aunque son dos fondos diferentes, los rendimientos son muy similares. La diferencia entre las dos clases se refiere a los costos:

  • El fondo de evolución de ingresos de clase B prevé unos costes de gestión anuales del 1,60% + comisiones de reembolso del 2,10% que se reducen progresivamente con el paso del tiempo
  • El fondo de evolución de ingresos de clase A prevé unos gastos de gestión anuales del 1,20% + cuotas de suscripción del 2%.